Помните наш спор? А это из раздела «2.9. Анализ временного ряда для индекса РТС-1» по Вашей ссылке.
«В то же время используемая в качестве нулевой в критерии KPSS гипотеза TS уверенно отклоняется в пользу DS-гипотезы как при включении в модель линейного тренда, так и без его включения в модель:»
Это еще одно ОТРИЦАНИЕ мартингальной модели для нашего рынка. Есть значит стохастический тренд. Знал бы я об этой работе, не пришлось бы повторять для S&P то, что я делал в свое время для индекса РТС. Что ж Вы молчали! J
