В январе удивило только то, что корреляция управления с индексом ММВБ оказалась существенно выше, чем с торгуемым портфелем. А так - обычный результат для низковолатильного рынка: стандартное отклонение приращений индекса ММВБ составило всего 1,3% (для сравнения 2008-й - 4,6%, 2009 - 3,0%, 2010 - 1,5%). Ну, и где высокая волатильность рынка?
