Все, отключил шорты 

# 13.03.2010 12:13
Несмотря на фильтр, который пока их разрешает в части бумаг портфеля (суммарно почти на 50% портфеля). Почему? Похоже рынок настроился на рост, по крайней мере до июня этого года. Но очень не хочется повторения роста 10 июля 2009-7 августа 2009, когда из 22% роста моего портфеля в рамках "купил и держи", почти 11% составили гепы после черных свечей накануне. Результат управления был удручающий - +0,6%, вместо типичных 2/3 от роста или 14,7%. Почему? Потому что 90% таких гепов для моего управления - это недозаработанная прибыль по сравнению "купил и держи". Итого получаем, что на таком росте результат управления должен был быть 8,1% (=(22%-0,9*11%)*2/3). Таким образом получаем, что потери в шортах на упоминавшихся гепах вверх тогда составили примерно 7,5%. Правда тогда шорты составляли 100% портфеля, но и 3% в нынешней "борьбе с нулем" терять не хочется.
А. Г.


постоянный адрес статьи
комментарии 18
1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26 27 28 29 30 31 32 33 34 35 36 37 38 39 40 41 42 43 44 45 46 47 48 49 50 51 52 53 54 55 56 57 58 59 60 61 62 63 64 65 66 67 68 69 70 71 72 73 74 75 76 77 78 79 80 81 82 83 84